投资要点：
5月份，国内半导体行业表现相对较弱。2024年5月，国内半导体行业(中信)下降1.71%，同期沪深300下降0.68%，年初至今下降14.18%。；5月，费城半导体指数上涨9.63%，同期纳斯达克100上涨6.28%，年初以来费城半导体指数上涨22.70%。
全球半导体月销量继续同比增长，存储器月价格环比下降。全球半导体销售额在2024年4月同比增长15.8%，连续6个月同比增长1.1%；根据WSTS的最新预测，预计2024年全球半导体市场销量同比增长16%，预计2025年同比增长12.5%。下游需求呈现结构分化趋势，消费者需求逐渐恢复。根据canalys的数据，24Q1全球智能手机出货量同比增长10%，24Q1全球PC出货量同比增长3%。预计人工智能手机和人工智能 PC渗透率迅速提高，24Q1全球TWS耳机出货量同比增长8%。全球部分芯片厂商24Q1库存水位环比大幅提升，国内部分芯片厂商24Q1库存水位环比持续下降，库存持续改善；国内晶圆厂产能利用率24Q1环比大幅上升，预计2024年将继续上升。2024年5月，DRAM和NAND Flash月现货价格环比下跌，整体仍处于上升趋势。24Q1全球半导体设备销量同比下降2%，24Q1中国半导体设备销量同比增长113%，2024年4月日本半导体设备销量同比增长15.7%，环比增长6.4%；24Q1全球硅片出货量同比下降13.2%，环比下降5.4%。综上所述，我们认为，目前半导体产业已经开启了新一轮的上行周期，人工智能是推动半导体产业增长的重要动力。
投资建议。目前，全球半导体月销售额持续同比增长，消费者需求逐渐恢复，生成人工智能领域需求强劲，半导体行业开启了新一轮的上升周期。
根据国家企业信用信息公示系统，国家集成电路产业投资基金三期有限公司(大基金三期)成立，注册资本3440亿元；与大基金一期、二期相比，大基金三期注册资本大幅增加，超过一期、二期注册资本总和。加大海外对中国半导体的限制，加快国内半导体替代进程，预计先进制造、半导体设备和材料定位率低、先进计算芯片、高性能存储器、EDA工具等方向将充分受益。中芯国际、华虹公司、北方华创、中微公司、沪硅产业、安吉科技、寒武纪、海光信息、龙芯中科、华达九天等。中原证券
10月10日，上交所再次举行券商座谈会，现场宣讲并购重组最新政策精神，并就进一步活跃并购重组市场、打通政策落地“最后一公里”听取意见建议。中信证券、中金公司、中信建投、华泰联合、国泰君安、国信证券、东方证券、广...
来源：券商中国作者：时谦今天早盘，A股市场波动较大，但经过一段下挫之后，很快就被多头拉起。而从盘面来看，以代码601开头的大盘蓝筹股（亦是高股息板块）今天表现非常突发，红利ETF大多涨幅在4%左右水平。那么，究竟又是何逻辑呢？分析...
中字头及红利资产全天保持强势，沪深两市交易量连续第4日突破2万亿元！市场对后续政策的期待仍在升温。今日（10月10日），A股三大股指走势分化，截至收盘，上证指数涨1.32%，深证成指跌0.82%，创业板指跌2.95%。全市场个股涨多跌少，超30...
要点1通化东宝控股股东所持股份质押率高遭质疑，公司董事长李佳鸿称，系东宝集团投资项目周期长造成；要点2业绩方面，李佳鸿预计称下半年公司营收将逐季恢复；要点3公司还对新产品销售情况做了介绍。财联社10月10日讯（记者 何凡...
要点1海外市场需求持续旺盛，赛轮轮胎预计公司前三季度业绩同比增约六成；要点2天然橡胶、炭黑、合成橡胶等生产原材料均有涨价，为应对成本压力，多家轮胎公司宣布产品涨价。财联社10月10日讯（记者 肖良华）海外市场需求持续旺...
本文“半导体产业开启新一轮上升周期”由壹米财经整理发布，欢迎转载收藏，转载请带上本文链接。
免责声明：【壹米财经】发布的所有信息，并不代表本站赞同其观点和对其真实性负责，投资者据此操作，风险请自担。部分内容文章及图片来自互联网或自媒体，版权归属于原作者，不保证该信息（包括但不限 于文字、图片、图表及数据）的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等，如有问题，请联系我们！
